La carrera por el desarrollo de robots humanoides está en pleno apogeo. Elon Musk anunció que Tesla cerrará la producción de dos modelos de coches eléctricos para convertir una planta en California en un centro de fabricación del robot Optimus. Mientras Tesla intenta acelerar su producción, competidores en China han comenzado a aumentar sus entregas y han iniciado negociaciones para establecer asociaciones globales en el ámbito del desarrollo de humanoides.
Este fenómeno ha generado una creciente demanda de componentes. Según un informe de Morgan Stanley, los proveedores de piezas serán los primeros en beneficiarse del incipiente crecimiento de la industria. Los analistas del banco de inversión afirmaron que «la producción probablemente será materialmente mayor que las ventas en esta etapa», ya que los principales actores están fabricando robots internamente para su entrenamiento y verificación. Esto sugiere que el mercado de componentes podría alcanzar una producción escalable antes de lo previsto.
Un ejemplo notable es Leaderdrive, una empresa cotizada en Shanghái, que cerró con un aumento de más del 7,5% el viernes tras anunciar que su beneficio neto de 2025 más que se duplicará, alcanzando al menos 58,8 millones de yuanes (8,46 millones de dólares). En su comunicado, Leaderdrive indicó que sus clientes líderes en el sector de «robots inteligentes» están pasando de la etapa de investigación a la producción a pequeña escala, además de profundizar en conversaciones con socios extranjeros no revelados.
Morgan Stanley ha duplicado su previsión de ventas de humanoides en China para este año, elevándola a 28,000 unidades, un aumento significativo respecto a las 14,000 unidades pronosticadas en diciembre. Musk, durante el Foro Económico Mundial en Davos, Suiza, mencionó su intención de vender robots Optimus al público para finales de 2027, con un objetivo final de producir un millón de robots humanoides al año.
Otras empresas de componentes preferidas por Morgan Stanley incluyen a Inovance Technology, cotizada en Shenzhen, que, aunque no obtendrá una parte significativa de sus ingresos de los humanoides este año o el próximo, está desarrollando partes mecánicas especializadas, como tornillos y actuadores lineales, para estos robots. Se prevé que los humanoides que utilicen soluciones lineales y rotativas se lancen gradualmente en 2026-2027.
Jiangsu Hengli Hydraulic, otra empresa cotizada en Shanghái que se centra en tornillos, también se beneficiará de la demanda de robots humanoides. Según el informe de Morgan Stanley, este sector ya representó el 1% de los ingresos de Hengli este año, y se espera que aumente al 2% el próximo.
A pesar de la creciente popularidad de los humanoides para el entretenimiento, como combates de boxeo y exposiciones tecnológicas, la tecnología aún se encuentra en sus primeras etapas. Existe incertidumbre sobre si su desarrollo enfrentará regulaciones adicionales para el uso público y cuáles empresas de humanoides sobrevivirán en el futuro. Sin embargo, el progreso del Optimus de Tesla ha sido un motor clave para el rendimiento de las acciones de las empresas chinas de piezas para robots en los últimos 12 meses.
Informes sobre retrasos en el Optimus llevaron a los fabricantes de piezas de robots a deshacerse de sus acciones. Un índice de Wind Information que agrupa a 110 fabricantes de componentes de robots chinos cayó más del 2% el jueves, aunque cerró en alza el viernes. No obstante, el índice ha aumentado casi un 48% en los últimos 12 meses, superando el rendimiento del índice CSI 300, que solo ha crecido en torno al 25% en el mismo período.
